🩳 Что такое шорт и как шортить биткоин на бирже? Разбираемся вместе

Суть трейдинга проста: купить дешевле, продать подороже. Это самая распространенная стратегия заработка, но далеко не все знают, что заработать на биржевой торговле можно и другими способами. Например, многие трейдеры зарабатывают, шортя свои активы. О том, что такое шорт, и как на этом заработать, и пойдет речь в гайде от ProstoCoin.

Что значит шортить

Шорт – это позиция, которую открывает трейдер, желая получить прибыль от падения рынка, а сама стратегия торговли получила название “шортить”.

Термин "шортить" происходит от английского слова "short" – "короткий". Что применимо к данной стратегии торговли по причине быстрой экспирации. Участников рынка, открывающих сделки такого типа, называют игроками на понижение или "медведями".

Шортеры берут взаймы у брокера актив, стоимость на который в дальнейшем, по их мнению, будет снижаться, и продают его по максимальной текущей стоимости. Когда прогноз свершится и цены на рынке пойдут вниз, трейдер сможет выкупить активы обратно по более низкой стоимости, рассчитаться с брокером и зафиксировать прибыль.

Другими словами, шорт — это игра на понижение с применением кредитного плеча и быстрым совершением сделок. Схема реализации торговой стратегии общая для любых активов и выглядит следующим образом:

1. Инвестор проводит фундаментальный анализ рынка и выбирает актив, стоимость которого в дальнейшем должна снижаться. Причины могут быть разные: негативные новости; проблемная ситуация вокруг актива или общие экономические процессы.
2. Далее трейдер занимает у брокера энную сумму подходящего ему актива. Словно он берет актив в кредит, поскольку за свои услуги брокеры взимают комиссии.
3. Инвестор размещает сделку на продажу актива, пока его стоимость еще находится на пике.
4. Остаётся лишь дождаться, когда цена актива снизится, и выкупить его обратно, но уже значительно дешевле. После трейдер рассчитывается с брокером, а разницу кладет себе в карман.

Шорт и Лонг

Если рассмотреть динамику любого биржевого индекса, то можно заметить, что в долгосрочной перспективе все они показывают рост. Данная тенденция отслеживается через рынок акций, валютный и криптовалютный рынки. Обусловлено это, в первую очередь, инфляцией. Любые ценные активы (акции, ценные бумаги, криптовалюты) также дорожают под наплывом инфляции, поскольку за ними стоят вполне реальные производственные мощности, авторские права и инновационные технологии.

Конечно, стоимость активов может и снижаться. Как правило, этому способствуют экономические кризисы, политические волнения или негативные новости и прогнозы. Такие особенности рынка и сформировали у инвесторов две модели поведения, реализуемые через разные типы сделок:

• длинные (лонг) — трейдер приобретает активы в момент снижения стоимости в надежде на дальнейший рост;
• короткие (шорт) — участник рынка действует по обратной стратегии и ждёт, пока стоимость активов снизиться, чтобы выкупить их дешевле.

Все участники финансового рынка стремятся получить прибыль. Обеспечить выгоду от сделок могут как шорт, так и лонг-позиции, но оба этих понятия в корне отличаются друг от друга.

Трейдеры, использующие лонг-позиции, могут заработать исключительно на растущем рынке, а предприимчивые инвесторы научились получать выгоду и от снижения стоимости, открывая шорт-позиции.

Еще одно важное отличие — лонги всегда открываются на свои деньги. То есть, для успешной торговли трейдеру сначала нужно приобрести некий актив себе в собственность и удерживать его в своем портфеле, пока он не изменится в цене. При шортинге трейдер может взять актив взаймы у брокера, получить прибыль, а затем вернуть займ обратно.

Особых отличий в ведении торговли на коротких и длинных позициях нет. Выбор в пользу того или иного способа торговли зависит лишь от личных предпочтений.

Как шортить криптовалюты

Криптовалютный рынок имеет высокую волатильность, которая отличает его от всех других. Продолжительный рост может быстро сменяться резким падением на фоне любых незначительных волнений. Если знать основные правила, то такие моменты станут возможностью заработать. При этом важно понимать, что при “игре в короткую” риски участника рынка значительно выше, поскольку при падении цены вдвое можно легко заработать, а вот увеличение цены вдвое – это потеря вложений в размере 100%.

Открытие шорт-позиций с кредитным плечом – достаточно сложная и рискованная манипуляция. Особенно это касается альткоинов с высокой волатильностью и низкой ликвидностью. Для открытия коротких позиций следует быть знакомым с основами технического и фундаментального анализа, знать особенности рынка и психологию его участников. На практике, далеко не каждый трейдер, умеющий зарабатывать на лонгах, сможет получить прибыль от падения рынка.

Прежде всего, чтобы начать шортить, трейдеру нужно отобрать криптовалюты, стоимость которых в дальнейшем должна снижаться. Далее нужно определить момент входа на рынок, взять кредит и разместить ордер. От правильности принятых решений зависит успех операции и ее прибыльность.

Желающие играть на акциях или криптовалютах с надеждой на понижение стоимости обязательно должны учесть несколько моментов:

• Рост рынка всегда постепенный, а вот медвежий тренд всегда реализовывается быстро. Чтобы получить максимальную прибыль от шорта, трейдер должен научиться правильно выбирать точки вхождения на рынок.
• Шортинг позволяет зарабатывать много и быстро, но неправильные действия могут не только не приносить результата, но и увести в минус.
• Прибыль во многом зависит от размера начального депозита. Чем больше начальный размер депозита и кредитное плечо, предлагаемое биржей, тем большую прибыль можно зафиксировать.

Алгоритм действий трейдера на открытие шорт-позиции идентичен практически для всех торговых площадок:

1. Прежде всего нужно выбрать криптовалютную биржу, изучить ее комиссии на ввод и вывод средств, правила предоставления кредитного плеча и торговли. Следует отметить, что далеко не все биржи позволяют торговать с плечом.
2. Далее необходимо пройти регистрацию на бирже и внести деньги на биржевой счет. Иногда, чтобы получить доступ к шортам и торговле, трейдеру нужно верифицировать аккаунт.
3. Затем необходимо провести анализ рынка и определить тренды на снижение.
4. Потом нужно перейти в раздел маржинальной торговли и выбрать криптовалюту в долг и ее объем.
5. После оформления займа размещается ордер на продажу. Нужно дождаться его закрытия.
6. Далее потребуется подождать, пока рынок станет соответствовать ожиданиям и выкупить актив обратно по сниженной стоимости.
7. Возвращается долг бирже, а разница от сделок остается на биржевом счету на личном балансе.

Как правило, кредитное плечо предоставляется торговой площадкой под небольшой процент, но его обязательно нужно учитывать при планировании сделок, поскольку это может нивелировать прибыль или увести в минус. Стоит отметить, что на большинстве торговых площадках не придется платить брокерскую комиссию за предоставление кредитного плеча, если весь процесс шорта удастся совершить за один день.

Лучшие биржи для шорта

Если для того, чтобы шортить акции на фондовом рынке, нужно войти в доверие к брокеру для получения их взаймы, то с цифровыми валютами все значительно проще. На многих криптовалютных биржах реализована система маржинальной торговли с кредитным плечом разного размера. Правила маржинальной торговли устанавливаются администрацией торговой площадки. Каждая биржа разрешает шортить конкретные криптовалюты и устанавливает кредитное плечо на свое усмотрение.

Выделим несколько криптовалютных бирж с лучшими условиями для маржи и шортов:

• Binance – лидер по объему торгов. На сайте есть два вида интерфейса: основной и расширенный. Второй стоит использовать, чтобы была видна информация с аналитических инструментов. Осуществлять торговлю можно, используя более 740 различных криптовалютных и фиатных торговых пар. Максимальное кредитное плечо – Х125.
• Bitfinex.com. Биржа входит в ТОП-5 самых крупных площадок и лидер по объему торгов с маржой. Биржа поддерживает русскоязычный интерфейс и не требует прохождения верификации. Кредитное плечо для XBT/USD – 100, в паре ETH/USD до 50.
• Bitmex.com – не менее известная торговая площадка, предоставляющая кредитное плечо в размере Х100 на все пары с USDT. На бирже применяется только торговая комиссия, операции по вводу и выводу средств осуществляются без комиссии. На площадке работает автоматический делевереджинг – если удаленный приказ не может быть выполнен, то доходные позиции могут снижаться.
• Kraken. Одна из старейших криптовалютных бирж, которая начала свою деятельность в 2011 году. Верифицированные пользователи, указавшие свои персональные данные, получают доступ к маржинальной торговле на площадке. Максимальное плечо – Х5.
• Huobi. Китайская криптовалютная биржа, предоставляющая возможность торговать с маржой многими цифровыми валютами и размещать фьючерсы. Максимальное кредитное плечо – Х5. Минимальный размер депозита для маржи – 100 USD.
• Ledgerx.com. Современная платформа для маржинальной торговли, находящаяся под контролем американских регуляторов. Главный минус площадки – отсутствие русскоязычного интерфейса.

Риски при шорте

При игре на понижение следует учитывать два основных нюанса:

• Цена на актив может пойти вверх. Финансовые рынки находятся в постоянном движении. На стоимость активов оказывает влияние огромное количество факторов, некоторые из них предугадать не так уж и просто, поэтому спрогнозировать дальнейшую стоимость актива – непростая задача. Ошибка может быть равна утратите всего депозита, от чего не застрахованы даже опытные трейдеры.
• Не все активы можно шортить. На фондовом рынке нельзя шортить ценные бумаги, только недавно прошедшие IPO, а также акции и другие активы, которые долгое время не показывают признаков роста. Криптовалютный рынок также имеет свои ограничения. Торговые терминалы каждой биржи содержат различные торговые пары для маржинальной торговли. Трейдеру приходится выбирать из доступных.
• Комиссии. Шорт-сделки должны быть просчитаны наперед с учетом торговой и маржинальной комиссии. В противном случае, даже при удачном прогнозе трейдер рискует уйти в минус.

Частично обезопасить себя и свой капитал позволяет применение в торговле нескольких несложных правил:

• Диверсифицируйте потери и учитывайте возможные просадки по депозиту.
• Никогда не рискуйте более, чем 10% от общего депозита в одной сделке.
• Предпринимайте все доступные меры для безопасности биржевого счета.
• Избегайте активов с низкой ликвидностью.

Преимущества

Многие не любят игроков на понижение, ведь, когда рынок падает, медведи выглядят неприлично счастливыми на фоне общего уныния. А между тем, игра на понижение на руку не только любителям шортить, но и рынку, в целом:

• Шорт-позиция – это самый быстрый способ получить прибыль. Многим известна поговорка, что рынок поднимается по лестнице, а спускается на лифте. Зафиксировать прибыль на падающем рынке можно значительно быстрее, потому что страх сильнее надежды.
• Защищает прибыль и расширяет возможности. Единственная причина не заниматься шортингом — инвестирования на долгосрочную перспективу. Во всех других случаях открытие шорт-позиций и их комбинирование с лонгами позволяет зарабатывать как на падающем, так и на растущем рынке.
• Гарантирует непредвзятость. В трейдинге нужно искать возможности в обоих направлениях. Если вы торгуете только на растущем рынке, то неизбежно будете сталкиваться с разочарованиями, что приведет к предвзятому мнению и, возможно, избеганию рынка.
• Честность цен. Шортинг очень важен для рынка и позволяет поддерживать честные цены. Это важная сторона достижения консенсуса по стоимости активов и без нее рынок не был бы честным. Когда криптовалютный или фондовый рынок подвергается распродажам по шорт-позициям, это означает лишь, что активы слабы и в них не верят трейдеры и инвесторы. Участники рынка, играющие на понижение, по факту помогают устанавливать адекватную цену на активы и позволяют инвесторам и быкам не поддаваться самообману.

Заключение

Открытие шорт-позиций сулит достаточно высокие доходы, даже на фоне общего снижения рынка. Если вы занимаетесь торговлей на бирже, но не используете шорты, то это что угодно, но не полноценный трейдинг. Участники рынка должны уметь зарабатывать при любых обстоятельствах и тенденциях, а для этого нужно уметь играть как на повышение, так и на понижение.