DeFi (от Decentralized Finance) — экосистема приложений и сервисов для работы с финансами, работающих децентрализованно на публичных блокчейнах.

Мы составили список десяти самых успешных DeFi проектов

Эта страница подключена к источникам данных в реальном времени и показывает состояние рынка на сегодня по основным показателям:

• Количество средства (в эквиваленте USD), которые уже вложены в смарт-контракты DeFi.
• Количество активных кошельков Ethereum, которые принимают участие в работе с этими смарт-контрактами
• Доминация одного лидирующего проекта над остальными 9 из нашего ТОПа

Мы подготовили также краткий обзор каждого из проектов.

Aave

Aave (от финнского слова обозначающего "призрак") это открытый распределенный протокол для блокчейна Ethereum, созданный для кредитования и заимствования. Для кредиторов, протокол выпускает соответствующие ERC-20 протоколу токены под названием aTokens, которые создаются в соотношении один к одному для предоставленных кредитных активов. Процентная ставка начинает собираться постоянно, в виде дополнительных aTokens на счету кредитора. Поток процентного дохода может быть перенаправлен на любой адрес.

Пользователи могут занимать в большом количестве доступных активов (токенов и стейблкоинов), предоставляя свою криптовалюту в залог. Точка ликвидации и штраф варьируется от одного актива к другому. Любой участник сети может получить бонус за ликвидирование нездоровых кредитов. Процентная ставка по кредитам вычисляется алгоритмически на стороне смарт-контракта базируясь на соотношении спроса/предложения. Протокол также хранит большой запас ликвидности, чтобы обеспечить вывод средств по желанию пользователя в любой момент.

Maker

MakerDAO это децентрализованная кредитная платформа на базе Ethereum, которая поддерживает Dai - стейблкоин, привязанный к доллару США. Любой желающий может использовать Maker чтобы открыть Хралищие (Vault), закрыть в нем залог в виде ETH или BAT, и сгенерировать Dai в виде займа под этот залог. Долговые обязательства в Dai несут в себе процентную ставку, которая выплачивается суммарно в момент выплаты Dai обратно смарт-контракту. Успешно выплаченные по займу токены Dai "сжигаются" (отправляются на несуществующий адрес безвозвратно).

Пользователи могут занимать до 66% суммы их залога. Хранилища, баланс которых падает ниже этого уровня подлежат штрафу 13% и ликвидации (любым желающим участником сети) и обнулению. Ликвидированный залог продается на открытых торгах с изначальным дисконтом в 3%.

Curve Finance

Curve - это децентрализованная биржа обмена и пул ликвидности на Ethereum, которая спроектирована с фокусировкой на трейдинге стейблкоинам. Запущенная в январе 2020 года, Curve позволяет пользователям обмениваться стейблкоинами с низкими комиссиями.

Под капотом токены содержатся при помощи специальных пулов ликвидности и пополняются при помощи протокола Compound или iearn.finance, которые позволяют держателям стейблкоинов получать проценты пассивного дохода, если они решают стать поставщиками ликвидности.

Synthetix

Synthetix - это децентрализованная платформа для создания т.н. Синтов - синтетических активов (сущетвующих на блокчейне), которые связаны с активами реального мира. Изначально проект назывался Havven, но позже сменил концепцию и название и был запущен на основном блокчейне Ethereum в феврале 2019. На март 2020 платформа поддерживала 30 Синтов, среди которых есть фиатные валюты, золото, и криптоактивы. Запланировано добавление акций, индексов и других деривативов.

Синтетикс имеет свой нативный токен SNX. Держатели этого токена могут закрывать в виде залога свои SNX или ETH и выпускать Синты, которые являются свободно обрашающимися ERC-20 токенами.

Compound

Compound - это алгоритмический денежный протокол, который позволяет пользователями получать проценты по вкладам и занимать средства под залог. Любой желающий может предотавлять свои активы пулу ликвидности Compound и мгновенно начинать получать пассивный доход. Процентные ставки автоматически варьируются в зависимости от спроса/предложения.

Предоставленные в виде активов средства выпускаются в виде токенов cToken. Пользователи могут занимать средства на сумму до 50-75% суммы залога (зависит от надежности актива) и имеют возможность добавлять или выводить средства со счета в любой момент, но если их кредит становится необеспеченным, любой желающий может ликвидировать его. 5% дисконта от ликвидированных активов идет в качестве мотивации ликвидаторам.

Uniswap

Uniswap - полностью децентрализованный блокчейн-протокол для обмена токенами на Ethereum, который использует пулы ликвидности вместо книги заказов (order book). Любой пользователь может быстро обменивать ETH на любой ERC-20 токен либо получать доход с торговых комиссий обеспечивая ликвидность для биржи.

Также каждому пользователю доступна возможность создать рынок - предоставив смарт-контракту равное количество ETH и ERC-20 токена. Uniswap позволяет создавать только один рынок для каждого ERC-20 токена. Создатель рынка определяет курс обмена, который автоматически смещается при осуществлении сделок. Если проведение сделок существенно сдвигает баланс ликвидности в пользу одного из токенов - цена меняется. Это было задумано специально, чтобы создавать возможности арбитража, и таким образом еще больше мотивировать пользователей трейдить (тем самым давая доход всей системе в виде комиссий)